主講人：馬蔚華（國家科技成果轉化引導基金理事長、招商銀行原行長）

主題：上海交通大學金融聚焦論壇“智·造2017”

時間：2017年5月27日

主辦：上海交通大學安泰經濟與管理學院、上海交大校友會金融投資分會

【編者按】

5月27日，上海交通大學金融聚焦論壇在滬舉辦，國家科技成果轉化引導基金理事長、招商銀行原行長馬蔚華發表主題演講“移動互聯網時代的金融科技與銀行金融業”。

馬蔚華看來，科技金融的發展對銀行業帶來主要的是商業模式與思維觀念上的挑戰。將挑戰化為機遇，馬蔚華建議傳統銀行應該提升網絡經營模式，強化應用場景的打造，加快引進和應用新技術，深化體制改革。另外，他特別指出傳統的金融機構的兩個法寶，投資入股科技金融機構與和科技金融機構合作。

科技金融未來的趨勢，馬蔚華有六方面的判斷。尤其他指出，通過傳統企業和互聯網的融合，尋求全新的管理服務模式，來提升生產資源的便利和交易的效率，創造出來的就不僅是流量，還有更高價值的產業形態。

馬蔚華自稱將基辛格曾經對其說過的一句話當做座右銘——偉大的事業需要有豐富的想象力。他鼓勵人們對未來科技金融要充滿想象。

以下是澎湃新聞（www.usamodel.cn）對馬蔚華講話的部分摘錄：

（一）科技金融對銀行的挑戰

現在科技金融的發展對銀行帶來主要兩個挑戰：一個是商業模式的挑戰，一個是思維觀念的挑戰。

商業模式的挑戰，我覺得有這樣幾個方面。一個是大數據出現了，那么對于金融界，特別是銀行業怎么充分的利用大數據？互聯網發展最大的一個社會效益就是減少信息不對稱，但是銀行賺錢就是靠信息不對稱的。互聯網解決了信息不對稱，這對銀行傳統的盈利方式就是一個巨大的挑戰。但這也同時是銀行的機會。因此，商業銀行要主動擁抱這個時代，把科技金融和金融核心的業務結合起來。比如說，可以在數據信息積累的挖掘下下工夫，通過數據挖掘了解客戶的需求，特別是個性化的需求、服務的需求。過去我們很難在傳統的金融下了解這些，但現在通過手機就可以了解每一個客戶的需求。我們可以通過客戶的身份信息、社會關系信息、交易信息、生活信息和行為信息（這些信息都在手機里存在），通過對這些數據的深入分析，洞察他們的需求，研究他們的偏好。既可以大批量地獲客，也可以了解他們不同的需求，然后控制風險。

另外，如何發揮平臺和流量的作用？對于互聯網來說流量是變現，對于銀行來說流量也有意義，意味著數據的積累和市場的機會。如果沒有足夠的客戶流量，銀行的客戶直接增長和價值創造也是沒有基礎的。面對金融科技在平臺和流量方面強烈的沖擊，銀行必須學會基于客戶細分領域的強需求、硬需求，打造多層次的平臺，哪里有交易平臺就在哪里對接。不僅與線上的電商對接，還要與線下的商圈合作，不僅重視自身業務平臺的打造，也要積極的和總行連接，開展跨業異業的合作。如何建立一個大交易平臺，這對銀行來說越來越有意義。過去銀行是網點，現在是建平臺，所以這是我們業務的挑戰。

第三是如何與線上線下結合。線上線下的一體化就是我們所說的應用場景。應用場景的威力已經在微信支付紅包里有了很好的展示。我們很早看到了這個事給銀行帶來的挑戰。如果因為這個紅包，實現了在支付業務前端對銀行支付職能的替代，我們在后面就失去了和客戶聯系的通道，一旦淪為虛擬賬號間資金流通的管道，我們就很有可能失去和客戶的直接聯系，就沒有辦法把握客戶的現實需求，我們應該設法針對需求創造產品，這是我們必須要重視的、必須要做的。這是商業模式的挑戰，挑戰還有很多，但我覺得最重要還不是商業模式，最重要是思維觀念的挑戰。

有句話說，對于商業模式的沖擊是對傳統商業銀行競爭力本源的拷問，來自思維方式的沖擊是對傳統商業銀行靈魂的洗禮，這個說的有點太厲害了。比如客戶至上，我們也非常重視客戶至上，但是我們銀行和科技金融在邏輯上有差異，銀行講究的是通過規范制度流程和嚴密的風險控制，最大化地提高投入產能效益。銀行制度都很嚴，所以每個之間的防火墻都是很嚴密。科技金融是提高客戶體驗，盡可能為客戶創造價值，它的財務目標開始可能是推動的，但是最后是水到渠成，這就是燒錢的邏輯。銀行可能不會去燒錢，但其實思維上沒有差別的。

第二是開放包容，我們過去在銀行創造產品，雖然不是采取封閉的模式，但每個銀行間在創新上都是保密的，甚至在銀行內部也是分工非常明確，你干這個我干這個。但現在不一樣，互聯網金融是開放的，甚至邀請客戶一塊來開發產品，因為客戶最知道需求，所以他的產品就符合客戶需求。

第三個思維方式是平等普惠。科技金融，包括互聯網的思維方式都是更民主、更普惠，而不是少數專業的金融服務模式，所以更容易得到社會大眾的擁戴。因此，科技金融的發展為普惠金融具有指導意義。這個挑戰對于過去傳統商業銀行是很大的差別。當然，我們也高興看到這幾年在互聯網時代，傳統的商業銀行已經接受了新的思維方式，而且有些走得很快，我相信我們工行和招行都是走在最前面，我們有龐大的互聯網體系。所以這個領域不是銀行不能干，只要思想上接受，我覺得優勢會更大。

（二）挑戰如何變成機會

挑戰可以變成機會。我們應該更加融入這個時代，實現金融科技的結合。金融科技的結合我也簡單的講幾個方面：

一個是提升網絡經營模式，金融科技發展的重要原因就是便捷性和客戶的高體驗度，這個是客戶最感興趣的，所以傳統銀行的網商銀行交易系統雖然有廣泛的應用，但是操作的便捷性和產品的針對性和應用場景上還有差距。

首先我們要推動網上銀行從封閉向開放轉變，引入互聯網的一些做法，提高便捷性、個性化和針對性。另外我們推動線下業務線上化，整合線下所有相關的服務，打造在線的綜合服務平臺，這樣形成從客戶接觸、商機發掘、產品銷售到在線業務辦理全鏈條的經營模式。同時要借助互聯網金融整合線上線下的渠道和服務，打造O2O的金融服務的新模式，實現線上線下的服務協同。

還有一個是強化應用場景的打造。這個是互聯網的專利，商業銀行也可以打造很多的場景。再一個是促進社交金融的融合，這個方面是將來銀行發展一個重大的趨勢。

第三，加快引進和應用新技術。過去叫科技支撐業務的發展，現在叫科技驅動和引領業務的發展，跟科技發展趨勢判斷未來的需求，根據未來的需求從現在就設計三—五年后的產品，這叫戰略，這就是科技引領需求。

第四是深化體制改革。推進專業化的網絡經營，要適應互聯網金融科技，現有的銀行體制我也覺得需要變革，舉個例子，比如商業銀行發展金融科技，我們可以把它成立專門的互聯網金融公司，或者獨立的事業部，把它按照互聯網金融、科技金融一樣進行約束，沒有這條很難做到。

除了這四點以外，現在的商業銀行、傳統的金融機構還有兩個法寶，一個是投資入股科技金融機構，第二個是和科技金融機構合作。

投資入股是個趨勢。去年一年獲得銀行投資的金融科技公司增長了61%，在美國很多的銀行，比如巴萊克、高盛、花旗等等，他們都是科技引領者，他們都參股了很多科技公司。巴克萊去年投資了23家的金融機構的初創公司，高盛投資了17家，我覺得中國的銀行業應該投資科技金融公司。但是現在商業銀行法還沒有改，但是在即將修改的前夜也可以去突破，除了投資入股以外還可以合作，就是有些事不一定自己干，可以讓一個科技金融公司給你干，這是很好的一個方式。

（三）科技金融未來的六大趨勢

最后講一下科技金融未來的趨勢，我判斷有這樣六個方面的趨勢。

第一，在線與在場，在線與在場將成為金融的攻堅時期。在過去的工業時代，我們的社會是保守思維，基本上都是觸手可見的東西，是中心化的、控制化的。凱文凱利有本書叫《失控》，它描述的是分布式。因為信息時代，社會是分布式的架構，是區別于寶塔式的工業化的架構的。分布式的核心內容就是點對點網狀結構，這個對于金融來說是一個非常重要的判斷。我們現在奉行的共享經濟模式，就是很好的分布式結構管理。

第二，點對點，端到端，P2P的去中介服務。隨著金融場景不斷的深化，傳統的金融機構不僅物理空間被打破，類似像VR眼鏡那樣，把銀行物理上的場所虛擬化，隨時隨地可以提供銀行服務。而且銀行的信息賬戶、信息系統和賬戶系統，可以在區塊鏈技術的支持下完全開放。甚至客戶和銀行共享一個賬戶，共用一個系統，可以用更加密的算法和加密的芯片使銀行建設無形的賬戶，這樣可能更助于銀行和客戶的結合。

第三，隨時隨地，隨身隨需的提供服務。現在的比特結構和工業的原子結構有區別，比特結構是遵循零邊際效益的規律。這是什么意思呢？比如一首歌你換成CD的唱片，發行量和成本是正相關的。但是你如果通過網上發行，不管多大的量，邊際成本也是零，幾乎是零。所以工業社會的金融已經非常發達，但是我們現在還有25億窮人得不到金融服務，有了這些技術，我覺得對他們的服務也不成問題。

第四，經濟界限和地理界線的模糊。經營界限的模糊現在已經體現在跨界金融上。許多互聯網巨頭都在從地理上謀求在全球布局。如果說消費互聯網是眼球經濟，產業互聯網的商業模式是價值經濟，通過傳統企業和互聯網的融合，尋求全新的管理服務模式，來提升生產資源的便利和交易的效率，創造出來的就不僅是流量，還有更高價值的產業形態。我覺得這一點是產業界非常重要的趨勢。比如現在工信部跟蹤的國內大宗商品企業發現70多家鋼鐵企業都在做電子商務，或者做供應鏈的提升改造。2012年上線的找鋼網，2015年平臺鋼鐵交易量達到3200萬噸，占鋼鐵總量將近10%，而且這是一個新的產業科技金融的趨勢。我覺得在將來會是一個非常好的前景。

第六，行業生態建設更加完備。所有的科技技術是相互作用，所以必須有一個科技金融的生態。生態建設起來以后可能會有進一步的促進作用，可能還有很多新的趨勢讓我們去想象。

我記得基辛格曾經跟我說過這樣一句話，我把它當做座右銘，他說偉大的事業需要有豐富的想象力。想象未來科技金融，或者想象將來更高端的科技技術會給銀行，會給金融業帶來什么。

（根據主辦方現場速記整理，未經主講人審訂）