“人脈變錢(qián)脈，玩出一身債，”7月初，在和澎湃新聞?dòng)浾卟稍L時(shí)，江揚(yáng)嘆了口氣，“現(xiàn)在跟我互粉的994個(gè)借貸寶‘玩家’中300個(gè)都逾期負(fù)債了。”

和妻子一同從老家安徽合肥來(lái)上海兩年多，現(xiàn)年30歲的江揚(yáng)（化名）目前是上海市松江區(qū)一家電腦配件公司的修理工。

今年1月，江揚(yáng)從遍布地鐵和商圈的借貸寶的廣告得知，注冊(cè)能得20元獎(jiǎng)勵(lì)，就下載了手機(jī)應(yīng)用，沒(méi)想到，四個(gè)月后的他會(huì)身負(fù)30萬(wàn)債務(wù)，甚至自己的婚姻都岌岌可危。

“二道販子”

知名私募九鼎旗下的P2P平臺(tái)借貸寶上線于2015年6月，其運(yùn)營(yíng)主體是人人行科技股份有限公司，該公司法人代表為王璐。借貸寶主打“熟人借貸”，宣傳“向熟人借款，人脈變錢(qián)脈”。具體而言，用戶注冊(cè)之后，會(huì)自動(dòng)關(guān)聯(lián)自己的手機(jī)通訊錄，通訊錄好友之間可以事先約定借款數(shù)額和利息，然后通過(guò)借貸寶平臺(tái)發(fā)起借款。借貸寶方面也對(duì)澎湃新聞表示，對(duì)投資人在平臺(tái)之外的約定并不知情，平臺(tái)只是信息中介，所有的利息、期限等交易細(xì)節(jié)都由借貸雙方線下商議，平臺(tái)不做監(jiān)控。

在這里，平臺(tái)默認(rèn)借貸雙方是熟人，因而平臺(tái)不會(huì)審核借款項(xiàng)目并評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)。在借貸寶上發(fā)標(biāo)時(shí)，借款人往往只需要向平臺(tái)提供身份信息就可以，借款目的只要簡(jiǎn)略填一下“臨時(shí)周轉(zhuǎn)”，就可以迅速將單子定向發(fā)給目標(biāo)放貸者。

這點(diǎn)與大多的P2P平臺(tái)截然不同，其他平臺(tái)是個(gè)人發(fā)起借錢(qián)標(biāo)之后，基本上所有用戶都可看到，并決定是否要借錢(qián)給你。

但是，“熟人借貸”真的只發(fā)生在熟人之間嗎？

江揚(yáng)登錄賬戶后發(fā)現(xiàn)，自己并沒(méi)有好友在使用借貸寶借錢(qián)和放貸。本想棄而不用，但是頁(yè)面上推薦了一些“可能認(rèn)識(shí)的人”，并標(biāo)注“關(guān)注即可增加投資機(jī)會(huì)”。互粉之后，江揚(yáng)和對(duì)方擁有了彼此的聯(lián)系方式，作為江揚(yáng)口中的“資深玩家”，對(duì)方告訴他，“多加一些人，多加一些群，通過(guò)低息‘收米’、高息‘放米’，可以‘空手套白狼’，一本萬(wàn)利”。

這些用戶的玩法很簡(jiǎn)單：低息找人借錢(qián)，再高息借給別人，自己擴(kuò)展人脈利用信息不對(duì)稱(chēng)賺利差。在這里，“米”是玩家對(duì)“錢(qián)”的隱晦代稱(chēng)。這些玩家告訴江揚(yáng)，有人只有5萬(wàn)本金，通過(guò)借貸寶放貸，兩個(gè)月賺了60萬(wàn)。

在“資深玩家”的指導(dǎo)下，江揚(yáng)在淘寶上查找“借貸寶好友”，花8塊錢(qián)買(mǎi)了200好友，同時(shí)加入了40多個(gè)借貸群。

值得注意的是，前段時(shí)間發(fā)生的女大學(xué)生以裸體照片為抵押，借高利貸的“裸條”事件，也就發(fā)生在這些群里。

在這些聚集上千人的群里，充斥著“放米”、“收米”的吆喝聲，仿佛是在集市上當(dāng)街叫賣(mài)：“無(wú)押金放款！！！放款起步3000，有花唄、芝麻分600以上，利率低、下款快、審核快，要的私聊”，“本人大學(xué)生，借貸寶借300，利息100，只借3天，本人芝麻分800分，求放米”。

在這些群里，這樣的借款、放款信息以每秒2到3次的頻率彈出，普遍的周息為10%-30%左右，借款額度最少的有300元，多的有幾十萬(wàn)，而借款期限都很短，基本在3-10天左右。

“大部分人在里面借‘快錢(qián)’才不是急用，而是用來(lái)放高利貸，充其量是個(gè)‘中介’，”江揚(yáng)稱(chēng)。也有其他投資者將這種人形容為“二道販子”。

周息最高達(dá)30%！

意識(shí)到這是個(gè)令人心動(dòng)的商機(jī)，江揚(yáng)在群里加了幾百個(gè)人，不但把自己兩年間攢下的5萬(wàn)全部豁出去發(fā)標(biāo)，還用借貸寶的“懸賞”功能請(qǐng)求多位好友放期限為10天、日息1%的款給他。然后，在群里再以1.2-1.5%的日息把借來(lái)的錢(qián)放出去。

危險(xiǎn)的是，在這種連環(huán)借貸的鏈條上，江揚(yáng)可能僅僅是其中一環(huán)，借江揚(yáng)錢(qián)的人也會(huì)繼續(xù)放貸，而利息是層層攀升的，最高可達(dá)周息30%。

上海融孚律師事務(wù)所合伙人葉家平對(duì)澎湃新聞表示，根據(jù)《最高人民法院關(guān)于審理民間借貸案件適用法律若干問(wèn)題的規(guī)定》，如果借貸雙方約定的利率超過(guò)年利率36%，則超過(guò)年利率36%部分的利息應(yīng)當(dāng)被認(rèn)定無(wú)效，30%的周息明顯超過(guò)法律保護(hù)的范疇。

但借貸寶平臺(tái)目前也有規(guī)定，借款利息不得超過(guò)年化24%。那周息30%是怎么做到的呢？

“線下提前返錢(qián)，”江揚(yáng)介紹。他舉了個(gè)例子，通過(guò)QQ或微信達(dá)成借錢(qián)協(xié)議的時(shí)候，以1萬(wàn)元按照日息1%借10天計(jì)算，10天實(shí)際支付的利息應(yīng)該是1000元，而借貸寶平臺(tái)上明確最高利率年化不能超過(guò)24%，為此，借貸雙方在平臺(tái)上設(shè)定的利率肯定不會(huì)到24%，比如10%，不足1000元的部分，在借款達(dá)成當(dāng)天，就應(yīng)該用支付寶或者微信支付給放貸方。

就這樣，江揚(yáng)從今年1月到4月累計(jì)放出去的貸款超過(guò)10萬(wàn)，盡管大部分都能收回來(lái)，但仍出現(xiàn)幾筆逾期。按照他的說(shuō)法，小賺的幾千塊也被逾期的一兩筆抵消了。

此時(shí)的收支平衡，讓江楊沒(méi)有意識(shí)到風(fēng)險(xiǎn)正在放大。

多米諾骨牌

連環(huán)借貸的模式的風(fēng)險(xiǎn)就在于，如果鏈條最底端的最后一個(gè)借款方不能還上高利貸，鏈條將出現(xiàn)多米諾骨牌式層層崩塌，身陷其中的所有“玩家”都存在逾期風(fēng)險(xiǎn)。

到了今年5月，江楊所在的QQ群里陸續(xù)有人喊“有人賴(lài)賬，我‘被動(dòng)逾期’了”，跟江揚(yáng)在借貸寶上互粉的幾個(gè)上海本地人在線下聚會(huì)時(shí)，也表示收款困難。很快，風(fēng)險(xiǎn)也降臨到江揚(yáng)身上。

今年5月中旬，江揚(yáng)被一個(gè)叫做姚儀（化名）的借貸寶好友建的100多人QQ群，該人士自稱(chēng)是廣州一家稅務(wù)師事務(wù)所的辦公室主任，想跟群里好友“借點(diǎn)米”來(lái)放給她認(rèn)識(shí)的一個(gè)企業(yè)主。由于自己在借貸寶平臺(tái)的賬戶可借額度不夠，她還用了妹妹和丈夫的賬戶，一共借走了759萬(wàn)元。

在這個(gè)群里，江揚(yáng)是小戶，但也借了八九萬(wàn)給姚，結(jié)果還沒(méi)有到還款期限，5月26日，姚儀就解散了這個(gè)QQ群。意識(shí)到大事不妙，江揚(yáng)和兩個(gè)借款人當(dāng)天坐飛機(jī)趕到了廣州。

結(jié)果，姚的工作單位表示她數(shù)天前已經(jīng)離職，而姚家里只有父母在，表示對(duì)女兒的借款概不知情，在爭(zhēng)執(zhí)中還直接報(bào)了警。無(wú)奈下江揚(yáng)和同伴去廣州公安局報(bào)案，卻被告知警方不受理這種民事糾紛，由借貸雙方自己協(xié)調(diào)。

除了姚這筆錢(qián)，江楊的其他幾個(gè)下家也開(kāi)始出現(xiàn)逾期。江揚(yáng)打電話過(guò)去催，結(jié)果不是關(guān)機(jī)就是空號(hào)。

眼看著自己的借款要到期了卻沒(méi)錢(qián)還上，江揚(yáng)做了另一件讓他悔之無(wú)及的事：繼續(xù)懸賞“求放米”。因?yàn)橹皼](méi)有違約記錄，很多借貸寶好友主動(dòng)借錢(qián)給他，他用來(lái)“拆東墻補(bǔ)西墻”。1個(gè)月后，江揚(yáng)欠款總額很快達(dá)到32萬(wàn)。

江揚(yáng)本來(lái)想問(wèn)自己的親戚朋友借錢(qián)補(bǔ)上，但礙于情面問(wèn)題，也怕耽誤更多的時(shí)間導(dǎo)致逾期更久，就選擇在群里繼續(xù)借，“群里的錢(qián)太好拿了，而且只要借貸寶賬戶沒(méi)有逾期記錄，就可以一直借下去”。

但他沒(méi)有意識(shí)到的是，這個(gè)債務(wù)窟窿正在越滾越大：因?yàn)榻栊逻€舊的利息成本驚人的高。

數(shù)位借貸寶用戶也向澎湃新聞反映，群里有人做幫人“復(fù)活”的生意，可以出錢(qián)幫即將逾期的人“填坑”，代價(jià)是高昂的利率——“最高的可達(dá)到今天借明天還，30%一天！”

這種短期緊急借款還有兩個(gè)“江湖渾號(hào)”——“一夜情”和“過(guò)橋”

惟一讓江揚(yáng)慶幸的是，當(dāng)時(shí)有人讓他多借10萬(wàn)塊“擴(kuò)大盤(pán)子”，靠繼續(xù)放貸盤(pán)活資金，但是江揚(yáng)思來(lái)想去“不能把坑挖得更大”，就沒(méi)有多借。

在逾期者中，江揚(yáng)的“倒霉”程度已經(jīng)不算嚴(yán)重了。據(jù)澎湃新聞在多個(gè)借貸群了解額信息，玩家中逾期40萬(wàn)、60萬(wàn)、100萬(wàn)的比比皆是，甚至還有人逾期了4000萬(wàn)。

正是這樣一環(huán)又一環(huán)的借貸空轉(zhuǎn)，讓許多人深陷其中。

催收與高額的逾期管理費(fèi)

接下來(lái)可能有人會(huì)疑問(wèn)？既然下家可以逾期？為什么江楊不也逾期呢？何必去借錢(qián)補(bǔ)窟窿，讓債務(wù)越滾越大？

江揚(yáng)等借貸寶‘玩家’如此懼怕逾期，寧愿借新還舊，把坑越挖越深的答案是：借貸寶平臺(tái)高昂的逾期管理費(fèi)。

按照借貸寶平臺(tái)的規(guī)定，在沒(méi)有發(fā)生逾期的情況下，借貸寶只在借款人累計(jì)借款金額到達(dá)100萬(wàn)的時(shí)候收取年化0.3%管理費(fèi)。但平臺(tái)與借貸雙方也簽訂了電子合同，一旦發(fā)生逾期，平臺(tái)會(huì)收取逾期管理費(fèi)。而逾期管理費(fèi)正是借貸寶“玩家”與平臺(tái)矛盾爆發(fā)的焦點(diǎn)。

根據(jù)借貸寶與江揚(yáng)的協(xié)議，逾期次日起按“截至當(dāng)日未償還本息總額×0.1%/天”的標(biāo)準(zhǔn)支付給借貸寶基礎(chǔ)逾期管理費(fèi)，而逾期第16日要按照“未償還本金、利息、罰息與基礎(chǔ)逾期管理費(fèi)之和×20%”的算法支付，逾期第76日，這個(gè)比例上升為30%。此外，罰息跟平臺(tái)上約定的利息一致。請(qǐng)記住：即便借款人最終還錢(qián)了，這個(gè)逾期管理費(fèi)也不會(huì)落到出借方手上，而是借貸寶收，用途是支付給第三方的催收機(jī)構(gòu)。

以欠款本金100萬(wàn)、期限10天、24%的年化利率來(lái)計(jì)算，逾期1-15天，第一天就要交1000多元，以后每天還要按遞增，第16天要算上特別逾期管理費(fèi)，總計(jì)20多萬(wàn)，第76天，逾期管理費(fèi)的數(shù)字變成50多萬(wàn)元。也就是說(shuō)，欠100萬(wàn)，還150多萬(wàn)。

目前，江揚(yáng)的借款已逾期了一個(gè)多月，30萬(wàn)變成了40多萬(wàn)。對(duì)于一年工資只有5萬(wàn)塊的江揚(yáng)來(lái)說(shuō)，無(wú)疑是一筆巨債。

按照江揚(yáng)的說(shuō)法，他本打算自己同親戚借錢(qián)，多做幾份兼職來(lái)湊齊，但估摸了一下，等到湊齊大概還要一年多，到時(shí)候利滾利，賬還是還不清。

江楊介紹的一個(gè)細(xì)節(jié)是：在這一個(gè)月期間，有一位向他借款、逾期5萬(wàn)的借貸寶“玩家”陸續(xù)在平臺(tái)上還清了5萬(wàn)，但是3萬(wàn)多都被平臺(tái)當(dāng)做對(duì)方的逾期管理費(fèi)優(yōu)先劃走，真正還到江揚(yáng)賬面上的只有1萬(wàn)多，也被平臺(tái)收作了他欠錢(qián)的逾期管理費(fèi)。

對(duì)于逾期管理費(fèi)，借貸寶此前發(fā)布微博解釋?zhuān)谌酱呤諜C(jī)構(gòu)的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)為欠款總額的5%到40%不等，借貸寶本身在管理費(fèi)中沒(méi)有實(shí)質(zhì)盈利。

人人變成催債公司？

但通過(guò)工商信息可以發(fā)現(xiàn)，這個(gè)第三方是人人行科技設(shè)立的全資子公司——人人催科技有限公司，開(kāi)發(fā)的“人人催”功能在借貸寶APP里面有注冊(cè)入口，可以讓平臺(tái)上沒(méi)有逾期的所有注冊(cè)者選擇固定催債區(qū)域，參與追債。

對(duì)于這種設(shè)立子公司催收的模式，北京大成律師事務(wù)所合伙人肖颯表示，“如果催收公司與平臺(tái)是一個(gè)主體，那么從外部來(lái)看，很容易讓人誤會(huì)成自我交易。逾期費(fèi)用問(wèn)題，也可能被作為攤銷(xiāo)服務(wù)費(fèi)的途徑，存在一定的道德風(fēng)險(xiǎn)。但這種催收模式也是金融創(chuàng)新的一種，現(xiàn)階段難以對(duì)其合規(guī)與否作出評(píng)估。”

澎湃新聞嘗試注冊(cè)了“人人催”，發(fā)現(xiàn)對(duì)催收人不設(shè)門(mén)檻。提供身份信息并經(jīng)過(guò)頭像驗(yàn)證一周后，記者順利成為長(zhǎng)寧區(qū)和靜安區(qū)的催收人，但平臺(tái)并沒(méi)有對(duì)采用何種催收方式進(jìn)行指導(dǎo)。就像優(yōu)步和滴滴打車(chē)一樣，記者可以在這些區(qū)域搜索接單。接單后，可以看到逾期者的家庭地址和被催收的記錄。根據(jù)催收難度不同，催收成功將會(huì)被給予欠款25%-30%的獎(jiǎng)勵(lì)。

對(duì)于這個(gè)獎(jiǎng)勵(lì)的比例，一位商業(yè)銀行負(fù)責(zé)催收的員工向澎湃新聞表示在合理范圍內(nèi)。他透露，銀行的非抵押貸款會(huì)外包給催收公司，費(fèi)用按照已經(jīng)逾期的天數(shù)算，比例為10-30%左右，催收的利潤(rùn)一向很高，而銀行對(duì)具體催收手段不做嚴(yán)格要求。

至于催收究竟如何進(jìn)行，借貸寶表示流程基本如下：逾期15日以內(nèi)，以電話提醒為主；逾期45日以內(nèi)，以專(zhuān)業(yè)電話催收為主；逾期46日起，平臺(tái)將委托位于全國(guó)各地的第三方進(jìn)行上門(mén)催收，“平臺(tái)將提供終生的還款催促服務(wù)。”

欠債時(shí)間不長(zhǎng)的江揚(yáng)目前還在電話催收階段，而另一位逾期五個(gè)月的浙江女士對(duì)澎湃新聞講，她已經(jīng)已經(jīng)被催收了三個(gè)多月，“上我們家門(mén)催債的都是我們當(dāng)?shù)氐男∑ψ樱盐以谑袇^(qū)的家的鐵門(mén)都砸爛了。還去了我丈夫的單位鬧事，差點(diǎn)讓我丈夫被開(kāi)除。現(xiàn)在有人24小時(shí)跟著我，半夜在我樓下放音樂(lè)，每隔十幾分鐘喇叭長(zhǎng)按一下，還發(fā)短信恐嚇我。”

互聯(lián)網(wǎng)借貸平臺(tái)被利用？

借貸寶是唯一一家滋生民間連環(huán)貸的平臺(tái)嗎？并不是。

據(jù)部分玩家反映，在支付寶借條功能關(guān)閉之前，群內(nèi)玩家大部分都通過(guò)借條來(lái)放貸，而該功能關(guān)閉后大量放貸者涌入借貸寶。

2015年7月6日，支付寶曾經(jīng)上線了“借條”功能，主打支付寶朋友之間的借貸，用戶可以通過(guò)支付寶的聊天對(duì)話框向朋友“打借條”，自由設(shè)置還款時(shí)間、借款金額和利息，同時(shí)還可以自動(dòng)還款。然而，不到一年的時(shí)間，2016年4月2日支付寶緊急下線借條功能，當(dāng)時(shí)給出的原因是“業(yè)務(wù)調(diào)整，暫停運(yùn)行”，但是直至今日沒(méi)有恢復(fù)上線。

當(dāng)時(shí)“借條”的“一鍵勾銷(xiāo)”功能讓不少投資者很是“懷念”，就是好友間協(xié)商好之后，可以免除線上的債務(wù)，但是借貸寶沒(méi)有這個(gè)功能安排。江揚(yáng)也曾想過(guò)讓欠款者在線下把錢(qián)還給他，但是平臺(tái)客服表示不認(rèn)可線下還錢(qián)，逾期費(fèi)一定要收。

背上沉重債務(wù)的江揚(yáng)還要面對(duì)的是瀕臨破裂的家庭：結(jié)婚四年、共同撫育3歲的兒子的妻子執(zhí)意向他提出離婚。而短短三個(gè)月前的清明小長(zhǎng)假，江揚(yáng)的朋友圈里還曬了妻子靠在肩頭的自拍，背景是東方明珠，配圖的文字是：“我們第一次來(lái)外灘，人好多！”